В соответствии с Российским стандартом небанковского проектного финансирования, все безопасные сделки между частными инвесторами и инициаторами проектов заключаются через профессиональные торговые площадки. Подробнее о Российском стандарте небанковского проектного финансирования читайте в данной статье.
Российский рынок небанковского проектного финансирования представлен тремя основными группами участников: Частные инвесторы – Торговые площадки – Инициаторы проектов.
Инициатор проекта – руководитель и главное ответственное лицо за реализацию инвестиционного проекта.
Частный инвестор – лицо, вкладывающее в проект свои личные или привлекающее сторонние денежные средства с целью получения прибыли.
Торговая площадка – профессиональная организация, выступающая Гарантом сделки между Частным инвестором и Инициатором проекта.
Профессиональные торговые площадки:
- Группа РОСНАНО – защита инвестиций в сфере инновационный и высокотехнологичный бизнес;
- Экспертное Объединение Гарант Инвест – защита инвестиций в сфере малый и средний бизнес;
- Российский Фонд Прямых Инвестиций – защита инвестиций в сфере крупный бизнес;
Основные функции торговой площадки:
-
Подготовка и представление документов по защите инвестиций в соответствии с Российским стандартом рынка небанковского проектного финансирования;
-
Внесение документов по защите инвестиций в Единый Реестр проектов с гарантийным сопровождением и защитой инвестиций.
-
Содействие в поиске частных инвесторов в инвестиционные проекты;
-
Комплексное сопровождение инвестиционных сделок с использованием трехсторонних соглашений: Частный Инвестор – Гарант – Инициатор проекта.
Основные этапы сделки небанковского проектного финансирования:
-
Инициатор проекта проводит комплексную подготовку проекта к финансированию путем обращения на торговую площадку;
-
Торговая площадка вносит документы по защите инвестиций в единый реестр проектов с гарантийным сопровождением и защитой инвестиций;
-
Частный инвестор находит инвестиционный проект в реестре и заключает трехстороннее соглашение: Инвестор – Гарант – Инициатор.
-
Инвестиционная сделка регистрируется в РОСФИНМОНИТОРИНГ и результаты сделки передаются в специальные статистические службы и ведомства.
Основные участники и виды работ по подготовке проектов к финансированию и защите инвестиций:
-
Оценочная компания проверяет и корректирует основные показатели проекта: объем инвестиций, срок окупаемости, точка безубыточности, норма доходности, прибыль инвестора и т.д.
-
Юридическая организация определяет выбор места регистрации проектной компании (свободная экономическая или офшорная зона), минимизирует налогообложение и оптимизирует бизнес-процессы, готовит различные варианты входа и выхода инвестора из проекта и т.д.
-
Кадровое агентство проводит кадровую аттестацию инициатора проекта, подтверждает его достаточный уровень профессиональной пригодности, формирует и утверждает необходимый состав участников проекта.
-
Управляющая компания оценивает компетентность инициатора проекта, предлагает практическую помощь и поддержку предпринимателю в управлении проектом, контролирует и сопровождает проекта на всем сроке его реализации.
-
Страховая компания оценивает риски проекта, разрабатывает программу страхования рисков, предоставляет защиту инвестиций в достаточном и необходимом объеме.
-
Аудиторская компания оценивает благонадежность инициатора проекта, разрабатывает программу финансового контроля целевого расходования инвестиций, контролирует и сопровождает проект на всем сроке его реализации.
По официальной статистике в период с 2017 по 2023 годы на Российском рынке небанковского проектного финансирования было совершено порядка 3500 инвестиционных сделок на общую сумму более 90 млрд. рублей. Большинство сделок были заключены через профессиональные торговые площадки с использованием инструментов защиты инвестиций.
